In breve
- Ogni volta che paghi con la carta in una valuta diversa dall'euro entrano in gioco tre elementi: il tasso di cambio del circuito, l'eventuale commissione percentuale dell'emittente e, in alcuni casi, una maggiorazione nel fine settimana.
- Il tasso applicato da Visa e Mastercard è di norma vicinissimo al tasso interbancario: il costo che fa davvero la differenza è la commissione di conversione della banca che ha emesso la carta.
- Tra le carte confrontate su CartaSmart, la TF Mastercard Gold di TF Bank, la carta di N26 e quella di Trade Republic non prevedono, secondo le condizioni pubblicate, una commissione sul cambio valuta.
- Le carte multivaluta come Revolut e bunq applicano un tasso vicino a quello di mercato entro i limiti mensili del piano; oltre quei limiti, o nel fine settimana, si applicano condizioni diverse.
- Il modo più semplice per capire quanto ti costa un pagamento estero è confrontare l'importo addebitato in euro con il tasso di riferimento della BCE dello stesso giorno.
Cosa succede quando paghi in una valuta diversa dall'euro
Quando paghi 100 dollari con una carta in euro, l'importo viene convertito in euro da qualcuno, e quel qualcuno decide il tasso. La conversione avviene in tre passaggi che di solito non vedi: il negoziante invia l'operazione in dollari al circuito (Visa o Mastercard), il circuito converte in euro applicando il proprio tasso del giorno, e l'emittente della tua carta addebita l'importo in euro aggiungendo, se prevista dal contratto, una commissione di conversione.
Il risultato finale sull'estratto conto è un unico importo in euro, e proprio questo rende difficile capire quanto hai pagato per il cambio. Per capirlo devi scomporre le tre voci.
Il tasso interbancario
Il tasso interbancario (chiamato anche tasso di mercato o "mid-market") è il prezzo a cui le grandi banche si scambiano le valute in ogni istante. È il valore che trovi sui siti di informazione finanziaria e che la Banca Centrale Europea pubblica ogni giorno lavorativo come tasso di riferimento dell'euro. Nessun consumatore compra valuta esattamente a quel prezzo, ma è il metro con cui misurare ogni altra offerta.
Il tasso del circuito
Visa e Mastercard applicano alle operazioni con carta un proprio tasso di cambio, aggiornato quotidianamente e pubblicato sui rispettivi siti. Rispetto all'interbancario lo scostamento è di norma minimo: nella pratica, per le valute principali, la differenza si misura in frazioni di punto percentuale. Questo significa che una carta "a tasso circuito, senza commissione" è già una buona carta per l'estero.
La commissione dell'emittente
La voce decisiva è la commissione di conversione (in inglese "foreign transaction fee" o "markup") che la banca emittente aggiunge all'importo convertito dal circuito. Nelle carte bancarie tradizionali è espressa come percentuale dell'importo e si trova nel foglio informativo sotto voci come "commissione per operazioni in valuta diversa dall'euro" o "maggiorazione sul tasso di cambio". Alcune carte la azzerano del tutto; altre la applicano solo fuori dallo Spazio economico europeo; altre ancora la applicano ovunque.
Quanto costa davvero una commissione percentuale
Una commissione dell'1% o del 2% sembra poca cosa, ma su un viaggio intero pesa più di quanto si pensi. La tabella seguente mostra, con un esempio ipotetico e puramente illustrativo, quanto costerebbe la conversione di spese per un controvalore di 1.000 € a seconda della maggiorazione applicata dall'emittente (tasso del circuito pari all'interbancario, per semplicità).
| Maggiorazione dell'emittente | Costo del cambio su 1.000 € di spesa | Costo su 3.000 € di spesa |
|---|---|---|
| 0% (nessuna commissione) | 0 € | 0 € |
| 1% | 10 € | 30 € |
| 2% | 20 € | 60 € |
| 3% | 30 € | 90 € |
| 3% più DCC accettata al POS (ipotesi 5%) | 80 € | 240 € |
L'ultima riga merita attenzione: se oltre alla commissione della tua carta accetti anche la conversione proposta dal negoziante (la cosiddetta Dynamic Currency Conversion, che spieghiamo nella guida alla DCC), i costi si sommano. È lo scenario peggiore e, purtroppo, il più comune per chi non conosce il meccanismo.
I numeri della tabella sono ipotesi di lavoro: le percentuali reali dipendono dalla singola carta e vanno lette nel foglio informativo del provider.
Come funziona il cambio sulle carte multivaluta
Le carte multivaluta funzionano in modo diverso dalle carte tradizionali: invece di convertire ogni singolo pagamento, ti permettono di detenere saldi in più valute e di cambiare quando vuoi, a un tasso vicino a quello interbancario, entro un limite mensile che dipende dal piano.
Prendiamo Revolut. Secondo la documentazione pubblicata, Revolut applica generalmente il tasso di cambio interbancario per le principali valute nei giorni feriali, entro un importo mensile gratuito che varia in base al piano: oltre quella soglia si applica una commissione percentuale. Il piano Standard è senza canone; i piani Plus, Premium, Metal e Ultra alzano progressivamente i limiti gratuiti. Le percentuali esatte cambiano nel tempo e vanno verificate nell'app o sul sito ufficiale.
Il conto multivaluta di bunq funziona in modo simile: permette di detenere e scambiare decine di valute dall'app, con un cambio generalmente vicino al tasso di mercato entro i limiti del piano scelto. bunq non ha un piano gratuito permanente: il costo del cambio va quindi letto insieme al canone mensile dell'abbonamento.
La maggiorazione nel fine settimana
Un aspetto tipico delle carte multivaluta è la maggiorazione applicata ai cambi effettuati nel fine settimana. Il motivo è tecnico: i mercati valutari sono chiusi dal venerdì sera alla domenica sera, quindi l'operatore non può coprirsi in tempo reale e si protegge dalle oscillazioni con un piccolo margine aggiuntivo. Per questo conviene, quando possibile, convertire la valuta che ti serve durante la settimana, prima di partire, e tenerla nella tasca in valuta della carta: i pagamenti successivi in quella valuta non subiranno alcuna conversione.
Le carte del confronto CartaSmart e il cambio valuta
Tra le carte che confrontiamo nella pagina principale alcune dichiarano, nelle condizioni pubblicate, l'assenza di commissioni sul cambio. La tabella seguente riassume cosa dicono i documenti dei provider sul tema; non è una classifica e i voti che vedi nel confronto sono editoriali, assegnati secondo la metodologia CartaSmart.
| Carta | Tipo | Cambio valuta secondo le condizioni pubblicate |
|---|---|---|
| TF Mastercard Gold di TF Bank | Carta di credito | Utilizzo all'estero e conversione monetaria indicati a 0 € |
| Revolut (piano Standard) | Carta di debito multivaluta | Senza commissioni entro i limiti del piano; tasso interbancario nei giorni feriali |
| N26 (piano Standard) | Carta di debito | Tasso reale, nessun markup |
| Trade Republic | Carta di debito | Tasso di riferimento, senza markup nascosti |
| bunq | Conto e carta multivaluta | Cambio vicino al tasso di mercato entro i limiti del piano |
| Hype (piano Start) | Carta prepagata | Verifica il foglio informativo del provider |
La carta di credito TF Mastercard Gold di TF Bank è un caso interessante perché unisce due cose che raramente vanno insieme: è una carta di credito con canone annuo 0 € e nella tabella costi pubblicata da TF Bank il costo per l'utilizzo all'estero e per la conversione monetaria è indicato a 0 €. È una condizione più tipica delle carte di debito multivaluta che delle carte di credito. Restano a pagamento i prelievi di contante, 3,90 € per operazione, con interessi dal primo giorno. Trovi i dettagli nella recensione TF Bank.
Le carte di debito di N26 e Trade Republic dichiarano un cambio a tasso reale o di riferimento senza maggiorazione: per gli acquisti all'estero sono quindi paragonabili, sul solo aspetto del cambio, a una carta multivaluta usata entro i limiti gratuiti.
Tutte le condizioni citate vanno verificate sul sito ufficiale del provider prima di richiedere la carta: possono cambiare e CartaSmart non è in grado di garantirne l'aggiornamento in tempo reale.
Cosa impone la normativa europea sulla trasparenza del cambio
Dal 2020 il regolamento (UE) 2019/518 ha introdotto obblighi di trasparenza sulle commissioni di conversione valutaria all'interno dell'Unione. In pratica, quando paghi con la carta in una valuta dell'Unione diversa dall'euro (per esempio in corone o in zloty) o ti viene proposta una conversione al POS o allo sportello automatico, il costo deve essere espresso come maggiorazione percentuale rispetto ai tassi di riferimento della Banca Centrale Europea, così che tu possa confrontare le alternative.
Questo obbligo ha due limiti pratici che devi conoscere. Il primo: riguarda le valute degli Stati membri, quindi ti aiuta in Polonia, Ungheria o Danimarca, ma non negli Stati Uniti, nel Regno Unito o in Svizzera. Il secondo: ti dice quanto costa la conversione, non te la impedisce. La scelta di pagare in euro o in valuta locale al terminale resta tua, e la risposta giusta, quasi sempre, è valuta locale.
Come calcolare il tasso effettivo che ti è stato applicato
Il modo più affidabile per sapere quanto hai pagato è fare il calcolo a posteriori sull'estratto conto. Ti servono tre dati: l'importo in valuta locale sullo scontrino, l'importo in euro addebitato e il tasso di riferimento BCE del giorno dell'operazione.
- Dividi l'importo in euro addebitato per l'importo in valuta: ottieni il tasso effettivo che hai pagato.
- Cerca il tasso di riferimento BCE della stessa data (la BCE lo pubblica ogni giorno lavorativo).
- Calcola la differenza percentuale tra i due tassi: è il costo totale della conversione, che include il margine del circuito e la commissione dell'emittente.
Se la differenza è vicina allo zero, la tua carta sta lavorando bene. Se supera il 2-3%, o hai una carta con commissione di conversione alta o hai accettato una DCC al terminale senza accorgertene. Nel secondo caso, la voce sullo scontrino riporterà un importo in euro già convertito dal negoziante.
Molte app fintech mostrano già questo dato nel dettaglio dell'operazione, con il tasso applicato e l'eventuale commissione separata: è una delle ragioni per cui, per l'estero, le carte con notifiche in tempo reale sono così comode.
Strategie per ridurre il costo del cambio
Non esiste una sola carta giusta per tutti, ma esistono comportamenti che riducono il costo del cambio con qualsiasi carta.
- Usa una carta senza commissione di conversione per gli acquisti. È la leva più grande: azzera la voce che pesa di più. Nel confronto CartaSmart più prodotti dichiarano questa condizione, come visto sopra.
- Rifiuta sempre la conversione proposta dal terminale. Paga in valuta locale, sia al POS sia all'ATM. È la regola più importante e la spieghiamo per esteso nella guida alla DCC.
- Con una carta multivaluta, cambia nei giorni feriali. Evita la maggiorazione del fine settimana convertendo in anticipo l'importo che prevedi di spendere.
- Controlla i limiti mensili del piano. Se spendi molto in valuta, verifica se il limite gratuito del tuo piano basta o se conviene un piano superiore; il calcolo va fatto sul costo annuo complessivo, come spieghiamo in canone mensile o annuale.
- Separa acquisti e prelievi. Per gli acquisti usa la carta con il cambio migliore; per i prelievi usa la carta con la commissione fissa più bassa o con la franchigia mensile gratuita più alta, come spieghiamo in prelevare contanti all'estero.
- Non usare una carta di credito per prelevare. Anche quando il cambio è a zero, come nel caso della TF Mastercard Gold, il prelievo con carta di credito è un anticipo di contante: commissione fissa e interessi dal primo giorno.
Conclusione
Il costo del cambio valuta non è scritto sul canone della carta, ma nella somma di tre voci: il tasso del circuito, quasi sempre vicino all'interbancario; la commissione di conversione dell'emittente, che è la voce che fa la differenza; e le condizioni particolari come la maggiorazione nel fine settimana delle carte multivaluta. Le carte più adatte all'estero sono quelle che azzerano la commissione dell'emittente, che si tratti di una carta di debito a tasso reale o di una carta di credito come la TF Mastercard Gold di TF Bank, purché tu rifiuti la conversione al terminale e prelevi con lo strumento giusto. Prima di partire, leggi la voce "operazioni in valuta" del foglio informativo della tua carta e confrontala con le condizioni dei prodotti nel confronto CartaSmart: dieci minuti di lettura valgono spesso decine di euro a viaggio.